Banca Popolare dell’Alto Adige cartolarizza crediti in bonis verso piccole e medie imprese per 528,6 milioni di euro. L’operazione, che sarà condotta tramite il veicolo Voba n. 6 srl, prevede l’emissione di titoli in tre tranche a scadenza novembre 2060. La tranche da 100 milioni classe A1 ha ottenuto rating previsionale Aa2 di Moody’s , così come quella da 257.4 milioni Classe B, la terza tranche da 9.6 milioni ha ottenuto rating Baa1, mentre c’è poi una quarta tranche senza rating.
Il portafoglio cartolarizzato è costituito da un mix di prestiti secured e unsecured verso professionisti e pmi con sede nel nord Italia, in particolare in Trentino Alto-Adige e in Veneto, originati inizialmente da Banca Popolare di Marostica e Banca di Treviso, oggi fuse in Banca Popolare dell’Alto Adige. Il portafoglio è composto da 4132 prestiti verso 3782 diversi debitori originati tra il 2013 e il 31 luglio 2016 con una vita media rimanente di circa 7,7 anni
Per Banca Popolare dell’Alto Adige si tratta di un tipo di operazione già condotta più volte in passato. In particolare la cartolarizzazione Voba n.5 era stata portata sul mercato nell’aprile 2014, mentre Voba n.4 risale al luglio 2012.