KKR sta trattando per cedere la sua partecipazione del 40% in Weststar Aviation Services, il più grande fornitore di elicotteri del Sud-Est asiatico per il settore energetico offshore (si veda bloomberg). A comprare la quota sarebbe l’azionista di controllo della società, l’imprenditore malese Syed Azman Syed Ibrahim. Weststar potrebbe essere valutata a circa 2 miliardi dollari, incluso il debito. KKR, che è un azionista di Weststar dal 2013, avevaa già tentato in passato di uscire dall’investimento, ma poi aveva desistito, in concomitanza con il rallentamento globale nel settore energetico che ha danneggiato la domanda di servizi petroliferi. Weststar aveva iniziato i preparativi per un’ipo alla borsa di Kuala Lumpur per il prossimo anno, ma il piano è stato successivamente sospeso. L’ipo però potrebbe tornre in auge. In sostanza è stato aperto un percorso dual track: cesione a Syed Azman o a un altro investitore oppure ipo. KKR aveva acquistato la partecipazione in Weststar (il suo primo investimento in Malesia) per circa 200 milioni di dollari. Da allora, Weststar ha quasi raddoppiato i ricavi e si è espansa in nuovi mercati tra cui Medio Oriente, Africa e Timor Est, secondo le persone. La società prevede di aggiungere circa 10 elicotteri in più alla sua flotta, a partire dai circa 30 attuali, e si sta diversificando in aree come le operazioni di ricerca e soccorso e i servizi medici di emergenza per ridurre la dipendenza dal settore energetico, hanno detto le persone. Oltre a Weststar, KKR sta anche esplorando una potenziale vendita di Goodpack., un fornitore di Singapore di container che potrebbe valere almeno 2 miliardi di dollari.
Angelo Gordon ha raccolto oltre 2,75 miliardi di dollari per il so nuovo fondo AG Direct Lending Fund III, superando l’obiettivo iniziale di 2 miliardi e divenendo così il più grnade fondo di direct lending mai lanciato sinora dalla ssocietà (s i veda qui privateequitywire). Il fondo è gestito da Twin Brook Capital Partners (Twin Brook), la controllata di Angelo Gordon, specializzata in direct lending alle medie imprese. Coerentemente con l’approccio distintivo di Twin Brook, il Comparto cercherà di capitalizzare sulle opportunità di investimento a lungo termine nel settore del credito diretto tramite sourcing, sottoscrizione e gestione attiva di un portafoglio diversificato di prestiti middle markets, tasso variabile, prestiti garantiti senior, con focus sulla fornitura di un primo debito garantito a imprese medie. Twin Brook si rivolge a opportunità di finanziamento senior fino a 200 milioni di dollari, con dimensioni del deal su tutta la piattaforma che vanno da 25 milioni di dollari a 150 milioni di dollari. Il Fondo beneficia della suite di prodotti flessibili di Twin Brook e delle soluzioni di finanziamento personalizzate, che consentono anche investimenti opportunistici in investimenti secondari, mezzanini e equity. Il fondo ha ricevuto un forte sostegno dagli attuali investitori di Angelo Gordon e ha accolto con favore un certo numero di nuovi investitori istituzionali globali.