La onlus padovana Codess Sociale ha emesso il suo secondo minibond sociale, del valore di 10 milioni di euro. Cdp ne ha sottoscritti 5 milioni, in veste di anchor investor (si veda qui il comunicato stampa).
Il minibond è quotato all’ExtraMot Pro3 di Borsa Italiana, ha una durata di 7 anni e offre una cedola annua del 3,85%. L’emissione è stata strutturata da Banca Finint, in qualità di arranger dell’operazione. Banca Valsabbina è intervenuta nel ruolo di advisor mentre lo studio legale Dentons ha agito in qualità di legal counsel dell’operazione.
La onlus Codess Sociale è stata fondata a Padova nel 1979, e opera nella gestione dei servizi socio assistenziali, socio sanitari ed educativi su tutto il territorio nazionale. E’ la capogruppo di oltre 20 società, e impiega oltre 5.000 dipendenti e ha referenze presso più di 300 enti pubblici in 11 regioni. A oggi il gruppo gestisce più di 200 servizi nei settori dell’istruzione, della disabilità fisica e psichica e della geriatria. Con specifico focus sulle attività rivolte alle persone anziane in condizione di non autosufficienza, la società gestisce più di 2.000 posti letto, prevalentemente in regime di accreditamento istituzionale. Codess occupa più di 4.000 lavoratori (in qualità di soci lavoratori e di dipendenti) e di recente ha assunto una dimensione internazionale grazie all’acquisizione di due strutture nel Regno Unito adibite a residenza per anziani per complessivi 90 posti letto. L’azienda nel 2019 ha fatturato 150 milioni di euro, contro 133 nel 2018, anno in cui ha generato un ebitda di 9,21 milioni e una posizione finanziaria netta di 36 milioni (si veda qui l’analisi di Leanus, una volta registrati gratuitamente).
I proventi del secondo minibond finanzieranno il piano industriale 2019-2025 del Gruppo Codess, in particolare per rafforzare ed espandere le attività in Friuli Venezia Giulia e per finanziare lavori di ammodernamento delle attuali strutture in gestione alla società.
Andrea Nuzzi, Head of Corporate and Financial Institutions di Cdp, ha commentato: “Questo investimento ha permesso di ampliare la collaborazione già in essere con la onlus Codess nel settore dell’housing sociale, ambito nel quale Cassa Depositi e Prestiti rappresenta il maggior investitore a livello nazionale e tra i principali a livello mondiale”.
“Si tratta del primo minibond sociale in cui interveniamo come arranger. Questo settore è particolarmente richiesto dal mercato; il minibond di Codess era inizialmente previsto per un valore di 7,5 milioni di euro, ma visto il forte interesse riscontrato da investitori di elevato standing come Cdp è stato aumentato fino a 10 milioni. Al termine del collocamento è stata inoltre prevista una riapertura di ulteriori 2 milioni, per far sì che altri soggetti interessati possano partecipare all’operazione”, ha aggiunto Simone Brugnera, responsabile Area Minibond di Banca Finint.