Seconda operazione in poco più di una settimana per Ambienta sgr, l’asset manager fondato da Nino Tronchetti Provera (managing partner) che investe con un occhio attento alla sostenibilità, che ha acquisito una quota di maggioranza in Frigoveneta spa e Frigoveneta Service srl (si veda qui il comunicato stampa) dopo aver comunicato, il 10 di questo mese, l’acquisizione della quota di controllo di The Rent Company BV (TRC), che offre agli studenti laptop e altri dispositivi con la formula di noleggio DaaS (device as a service – si veda altro articolo di BeBeez).
L’sgr sarà al fianco dei tre fondatori, Giovanni Degan, Roberto Mambrin e Paolo Dall’Aglio, che manterranno una partecipazione significativa e un importante ruolo nello sviluppo del progetto. I tre possedevano il 33,33% delle quote, ciascuno, prima di quest’operazione in cui si sono avvalsi della consulenza di Mediolanum Investment Banking, in qualità di advisor finanziario, e dello Studio Legale Pedrett Pradella Campara, per gli aspetti legali. Advisor di Ambienta, invece, sono stati Bain (due diligence commerciale), EY (due diligence finanziaria, operations, IT e ESG, e debt advisor), Gatti Pavesi Bianchi Ludovici (aspetti legali e fiscali, e strutturazione) e AON (due diligence assicurativa).
Per Ambienta, l’obiettivo dell’operazione è quello di supportare l’azienda nella crescita sia sul mercato italiano sia all’estero, in modo organico o tramite acquisizioni, per “diventare il principale fornitore indipendente di soluzioni per impianti di refrigerazione centralizzati in Italia, costruendo contemporaneamente una presenza strutturata sul mercato europeo”, spiega la società.
“Questo è il nostro primo investimento nel settore HVAC+R, un mercato chiaramente guidato da trend ambientali e sul quale Ambienta ha costruito nel tempo una forte competenza interna”, ha detto Francesco Lodrini, private equity partner di Ambienta. ”L’operazione inoltre si configura come un altro esempio di investimento primario e proprietario, e siamo particolarmente grati a Giovanni, Roberto e Paolo, oltre che all’intero team di Frigoveneta, per la fiducia che ci hanno accordato scegliendo Ambienta come partner per sviluppare ulteriormente la loro attività”.
“Frigoveneta ha sviluppato un modello di business distintivo, fondato sul proprio know-how tecnico, in un mercato in cui il divario tra la domanda e l’offerta di competenze tecniche continuerà ad aumentare”, ha aggiunto Massimiliano Lecchi, private equity principal dell’sgr. “Siamo entusiasti di supportare la società nella prossima fase di crescita volta a renderla un modello di sostenibilità nel settore”.
“Siamo fieri di poter collaborare con i nostri nuovi partner e avviare Frigoveneta verso una nuova fase di crescita, all’insegna di una maggiore penetrazione nel mercato italiano e dell’espansione internazionale”, ha commentato
Degan. “Siamo felici di poter lavorare con Ambienta alla realizzazione degli obiettivi strategici di Frigoveneta, tenendo fede alla nostra missione e ai nostri valori”.
Fondata nel 1980 e con sede a Villa Bartolomea (Verona), la società si occupa di progettazione, realizzazione e vendita di impianti centralizzati di refrigerazione destinati principalmente ai settori della grande distribuzione organizzata e della logistica del freddo, e vanta fra i propri clienti alcuni dei principali operatori dei mercati cui si rivolge. Con i suoi impianti, peraltro, Frigoveneta comunica di favorire “l’adozione di soluzioni di refrigerazione a minor consumo energetico e meno inquinanti, contribuendo, secondo l’Environmental Impact Analysis (EIA) di Ambienta, a migliorare sia l’efficienza delle risorse che il controllo dell’inquinamento”.
Al 30 giugno 2023, Frigoveneta spa ha dichiarato ricavi per 29,6 milioni di euro, con 5,6 milioni di ebitda e 2,5 milioni di liquidità netta, a fronte di un patrimonio netto pari a 42,1 milioni, (si veda qui il report di Leanus, dopo essersi registrati gratuitamente).
Frigoveneta Service srl, invece, ha chiuso il 2022 con 10,5 milioni di ricavi, 4,3 milioni di ebitda, 7 milioni di liquidità netta, a fronte di un patrimonio netto pari a 18,4 milioni (si veda qui il report di Leanus, dopo essersi registrati gratuitamente).
Per quanto concerne Ambienta, fino ad ora ha perfezionato 68 investimenti di private equity, gestisce asset per oltre tre miliardi di euro ed è focalizzata su investimenti in società i cui prodotti e servizi migliorano l’uso efficiente delle risorse naturali.