Sono in quotazione da oggi sul mercato ExtraMot Pro i minibond di Dynamica Retail spa, intermediario finanziario specializzato nell’erogazione di crediti contro cessione del quinto dello stipendio fondato nel 2009 dall’ex management di FinecoBank (Divisione CQS) (scarica qui il comunicato). Il capitale è controllato dal gruppo Net Insurance quotato all’Aim Italia (20% Net Insurance Life spa e 19,9% Net Insurance spa) e partecipato al 9,9% da IBL Banca spa e al 2,49% ciascuno da Methorios Capital spa e Prealpina Investimenti srl.
I titoli sono stati emessi per 5 milioni di euro a scadenza maggio 2019 (con opzione call da parte dell’emittente e put da parte degli obbligazionisti a partire dal terzo anno) e pagano una cedola del 6%. (scarica qui la scheda di Borsa). Zenith Service, operatore specializzato in operazioni di finanza strutturata, ha agito in qualità di arranger dell’operazione e ne seguirà da vicino l’evoluzione nei prossimi 5 anni nel ruolo di “Monitoring Agent”.
Come spiegato nel Documento di ammissione (scarica qui il documento di ammissione), Dynamica Retail intende utilizzare i proventi derivanti dal prestito obbligazionario per lo sviluppo dell’attività istituzionale nell’ambito del piano industriale 2012-2016 e soprattutto per finanziare un progetto di cartolarizzazione dei crediti assistiti dalla cessione del quinto dello stipendio da realizzare entro quest’anno. Nel dettaglio, l’importo complessivo del portafoglio cartolarizzato sarà di 50 milioni di euro, costituito da crediti garantiti da cessione del quinto dello stipendio e da delegazioni di pagamento, derivanti sia da finanziamenti che sono già stati erogati da Dynamica Retail fino a maggio 2014 sia da finanziamenti che saranno erogati durante una successiva fase di durata massima di 18 mesi. Dynamica Retail erogherà finanziamenti alla clientela utilizzando risorse proprie, ivi incluso il ricavato dall’emissione delle obbligazioni.