Il fondo QuattroR, gestito dall’omonima sgr, ha annunciato ieri l’investimento in Gruppo Elemaster spa Tecnologie Elettroniche, un mechatronics service provider che offre servizi di progettazione e produzione di apparati elettronici ad elevato contenuto tecnologico, sinora controllato dalla famiglia Cogliati (si veda qui il comunicato stampa).
Nel dettaglio oggi il capitale della società fa capo per l’80% a Cogliati Holding srl (che fa capo a Gabriele Cogliati e Rossella Crippa con il 30% a testa e a Giovanni e Valentina Cogliati con il 20% a testa), con Giovanni e Valentina che hanno anche direttamente un 1% a testa, mentre il restante 18% è costituito da azioni proprie.
L’operazione con QuattroR sgr avverrà soprattutto attraverso la sottoscrizione di un aumento di capitale e le nuove risorse serviranno a finanziare la crescita, organica e per acquisizioni, con l’obiettivo di consolidare la leadership Europea e ulteriormente rafforzare la presenza globale del gruppo, il tutto con l’obiettivo finale della quotazione in Borsa nel medio termine, consentendo così a Cogliati Holding di mantenere un ruolo di azionista stabile nel lungo periodo.
Il perfezionamento è atteso entro la fine dell’anno. Nell’operazione, QuattroR è stata assistita da Roland Berger, KPMG e dallo Studio legale Simmons&Simmons, mentre Cogliati Holding è stata supportata da Bridge Management & Co e dallo Studio Barberi Bellini Rondinone Santaroni & Partners.
Fondata nel 1978 a Lomagna (Lecco), Elemaster è uno dei principali player nel mercato ODM ed EMS (Original Design Manufacturing ed Electronic Manufacturing Services) europeo e serve le principali multinazionali nei settori di riferimento con applicazioni customizzate e relazioni commerciali di lunga durata. Il gruppo nel 2022 ha chiuso il 2022 con 327,7 milioni di euro di ricavi consolidati, un ebitda di 24 milioni e un debito finanziario netto di 15,7 milioni (si veda qui il report di Leanus, dopo essersi registrati gratuitamente). La società, che prospetta un ulteriore importante incremento dei ricavi per l’anno in corso, opera attraverso 11 impianti produttivi in Europa, Usa, Cina, India e Tunisia, 2 centri R&D e conta circa 1.500 collaboratori.
Valentina Cogliati, presidente e ceo di Elemaster, ha commentato: “La storia del gruppo Elemaster, di cui festeggiamo quest’anno il 45esimo anniversario, affonda le proprie radici nella cultura d’impresa, l’attenzione e il rispetto per tutti gli stakeholders, il profondo legame con i territori in cui opera e la spinta creativa verso l’innovazione tecnologica. Questi sono i valori che intendiamo perseguire con continuità e stabilità nel percorso di crescita del Gruppo che ci accingiamo ad intraprendere. Abbiamo individuato nel fondo QuattroR il partner ideale per supportare Elemaster nella prossima fase di sviluppo, essendo anch’esso caratterizzato dagli stessi valori e da competenze strumentali al raggiungimento del consolidamento dimensionale e strategico del Gruppo”.
Giovanni Cogliati, vicepresidente e Group cco di Elemaster, ha aggiunto: “Sostenuti dalla crescente fiducia che i nostri Clienti hanno voluto riporre nel Gruppo Elemaster e dalla reputazione che abbiamo costruito nel tempo, riteniamo che il progetto concordato con il Fondo QuattroR possa ulteriormente rafforzare il nostro posizionamento sul mercato, le nostre competenze tecnologiche e la gamma di servizi che siamo in grado di offrire a livello globale. Le sfide che il mercato ci pone oggi innanzi rappresentano opportunità di ulteriore sviluppo, che siamo determinati a cogliere con il supporto di un partner serio, competente e lungimirante quale QuattroR”.
Stefano Cassina, senior partner di QuattroR sgr, ha concluso: “Il gruppo Elemaster rappresenta una storia di successo e questo investimento rientra perfettamente nella nostra filosofia di supporto e valorizzazione di aziende italiane leader, in un settore strategico del sistema Paese. Ci affianchiamo con entusiasmo a Cogliati Holding con cui, partendo dalla condivisione dei valori sociali e d’impresa che ne hanno sempre caratterizzato l’azione, puntiamo a sostenere una fase di ambiziosa accelerazione dello sviluppo nazionale ed internazionale del Gruppo, sia attraverso linee di crescita interne che esterne, nello spirito di una partnership condivisa e di lungo periodo”.
