Si prepara una gara con numerosi partecipanti per Italo Nuovo Trasporto Viaggiatori spa a 4 anni dal passaggio del controllo nelle mani del fondo Global Infrastructure Partners III, nell’aprile 2018 (si veda altro articolo di BeBeez).
Secondo quanto riferisce oggi MF Milano Finanza, infatti, il mandato per il processo di vendita della società, potrebbe essere assegnato infatti a breve a Goldman e Rotschild e che a muoversi per primi sul dossier siano in queste ore il private equity svedese EQT e il colosso Usa Blackrock.
Ricordiamo che GIP aveva rilevato il controllo di NTV sulla base di una valutazione di quasi 2,4 miliardi di euro, considerando un equity value allora di 1,94 miliardi di euro e una posizione finanziaria netta da 443 milioni, ma ora le valutazioni che circolano sono nell’ordine dei 5 miliardi.
La società aveva chiuso il 2020 con numeri in drastica riduzione a seguito del lockdown conseguente alla pandemia, con 262,9 milioni di euro di ricavi netti (dai 680,6 milioni del 2019), un ebitda di 89,9 milioni (da 263,8 milioni), un utile netto di 31,9 milioni (da 151,4 milioni) e un debito finanziario netto di 894,5 milioni (da 807 milioni) (si veda qui il report di Leanus, dopo essersi registrati gratuitamente). Nel 2021, però, la situazione è migliorata e il business è in netta ripresa.
Al momento dell’ingresso di GIP nel capitale di NTV, nella società veicolo acquirente (GIP Netpune spa) avevano reinvestito MDP Holding Uno srl (cioé Luca Cordero di Montezemolo), MDP Holding Tre srl (cioé Gianni Punzo), Partind Tre srl (cioé Flavio Cattaneo), Mais spa (cioé Isabella Seragnoli), PII1 sarl (cioé Peninsula Capital) e Nuova Fourb srl (cioé Alberto Bombassei), sottoscrivendo un aumento di capitale per un totale di 150 milioni di euro, pari al 7,74% delle azioni. Nel settembre 2018, poi, GIP aveva sindacato ad Allianz e alla sua controllata lussemburghese AGF Benelux sarl una quota pari all’11,5% del capitale di NTV. Oggi GIP detiene il 72,6% del capitale, con un altro 7,6% che fa capo a IP Infra Investors, fondo infrastrutturale gestito dal fondo pensione danese Industriens Pensionsforsikring.