Jordan Company ha accumulato circa 5 miliardi di dollari per il suo più grande fondo nei quasi 40 anni di storia della società di private equity (si veda qui Penews). La società con sede a New York ha infatti chiuso la raccolta del Resolute Fund V al di sopra del target iniziale di 4,5 miliardi dollari e ben oltre i 3,63 miliardi raccolti per il veicolo precedente chiuso nel 2018. Un totale di 167 investitori hanno sottoscritto il nuovo fondo, ha affermato Rich Caputo, amministratore delegato di Jordan. In particolare, lo State of Wisconsin Investment Board, ha impegnato 100 milioni di dollari nel fondo, mentre il Nebraska Investment Council si è impegnato per 50 milioni, secondo il database LP Commitments di WSJ Pro Private Equity. Jordan Company ha già investito circa la metà del nuovo fondo in diverse operazioni. In particolare, a novembre il fondo ha acquisito Echo Global Logistics Inc. con sede a Chicago per circa 1,3 miliardi di dollari, e a marzo Jordan ha acquisito una partecipazione in AIT Worldwide Logistics dal private equity Quad-C Management.
CVC Capital Partners, attraverso CVC Capital Partners VIII, ha annunciato l’acquisizione di una partecipazione di controllo in FutureLife, uno dei principali fornitori di IVF paneuropei, insieme all’attuale investitore della società Hartenberg Holding (si veda qui il comunicato stampa). Con sede a Praga, Repubblica Ceca, FutureLife è uno dei principali fornitori paneuropei di fecondazione in vitro e servizi di genetica correlati, con presenza in otto mercati europei tra cui Repubblica Ceca, Irlanda, Paesi Bassi, Finlandia, Romania ed Estonia. FutureLife ha 42 cliniche ben investite ed esegue oltre 39.000 cicli di fecondazione in vitro all’anno, servizi aggiuntivi di fecondazione in vitro e servizi di laboratorio, nonché una serie di trattamenti biologici e chirurgici. FutureLife è ben posizionata in un mercato della fecondazione in vitro in crescita e resiliente che sta beneficiando di tendenze di crescita secolari, sostenute da forti venti favorevoli sociali e demografici. Si prevede che una maggiore personalizzazione dei trattamenti, la digitalizzazione e l’automazione in tutto il settore della fecondazione in vitro aumenterà l’efficienza e l’esperienza del cliente. FutureLife fornisce anche una solida piattaforma da cui CVC sosterrà l’ulteriore consolidamento di un mercato tradizionalmente frammentato.
Il private equity britannico Maven Equity ha venduto la sua partecipazione in Healthpoint portando a casa 3,1 volte il capitale investito (si veda qui Altassets). Fondata nel 1996, Healthpoint con sede a Blackpool fornisce prodotti sanitari e di bellezza a marchio terziario nel settore della vendita al dettaglio, mirando al segmento “valore” del mercato. I suoi prodotti di marca sotto “Derma V10” e “Clear & Simple” sono venduti nei rivenditori di strada principale tra cui Home Bargains, Savers, Superdrug e Bodycare. Maven aveva acquistato Healthpoint nel 2017. Ryan Bevington, partner di Maven, ha commentato; “Dall’investimento di Maven, Healthpoint ha consolidato la sua reputazione di fornitore leader di prodotti a marchio terziario presso i rivenditori del Regno Unito. È stato fantastico lavorare con Amanda e il suo team negli ultimi 5 anni, che hanno raggiunto il loro obiettivo di espandere la base di clienti e la gamma di prodotti di Healthpoint. Non vediamo l’ora di vederli continuare a crescere sotto una nuova proprietà”.
OMERS Infrastructure ha annunciato la firma di un accordo per la vendita di una partecipazione del 25% in Scotia Gas Networks a Global Infrastructure Partners (GIP) (si veda qui il comunicato stampa). SGN è la seconda più grande rete di distribuzione del gas nel Regno Unito, che gestisce Scotland Gas Networks plc e Southern Gas Networks plc, due delle otto reti di distribuzione del gas regolamentate in Inghilterra, Galles e Scozia, con una licenza di Ofgem per distribuire gas attraverso la loro rete di infrastrutture. SGN serve quasi sei milioni di case e aziende. Le consistenti partecipazioni di OMERS nel Regno Unito includono investimenti in una varietà di infrastrutture, immobili (attraverso Oxford Properties) e asset di private equity, incluso il capitale di rischio. BofA Securities ha agito come consulente finanziario e Latham & Watkins LLP come consulente legale per OMERS Infrastructure. La transazione dovrebbe concludersi nel primo trimestre del 2022, soggetta alle approvazioni normative.
Calibra Ventures ha chiuso la raccolta del suo secondo fondo con 97 milioni di dollari di impegni, una cifra el 20% superiore a quella raccolta con il fondo precedente (si veda qui altassets). Il fondo II investirà come il primo in startup di intelligenza artificiale e automazione in fase iniziale nei settori dell’istruzione, della sanità, della logistica, del diritto, dei servizi finanziari, della produzione e dei trasporti. Jason Schoettler, managing partner di Calibrate Ventures, ha dichiarato: “La raccolta di un secondo fondo è una testimonianza dei fondatori visionari che Calibrate ha supportato da quando abbiamo fondato l’azienda nel 2017. Ogni giorno, questi imprenditori trovano nuovi modi per implementare l’IA per migliorare il modo in cui lavorare, vivere e comunicare. “Siamo onorati che anche i soci accomandanti di Calibrate vedano il potenziale smisurato in un futuro automatizzato.” Fondata dai managing partner Kevin Dunlap e Jason Schoettler nel 2017, Calibra si concentra sugli investimenti nelle startup di intelligenza artificiale che accelerano l’automazione attraverso il lavoro, la collaborazione e la produzione.
Advent International ha acquistato lo sviluppatore di software Encora con una valutazione di 1,5 miliardi di dollari (si veda qui altassets). L’attuale azionista di maggioranza Warburg Pincus manterrà una quota di minoranza. Encora fornisce prodotti software in outsourcing utilizzando una profonda esperienza tecnica in machine learning, intelligenza artificiale, data science e servizi cloud. Gestisce 40 uffici in tutto il mondo. L’azienda ha affermato che la partnership consentirà la crescita globale di Encora, espanderà il suo modello di consegna e farà progredire i suoi servizi digitali rivolti ai clienti. Shweta Jalan e Jan Janshen, managing partner di Advent, hanno dichiarato in una dichiarazione congiunta: “Abbiamo assistito a un’enorme crescita nel settore dei servizi di tecnologia digitale negli ultimi anni, poiché la necessità di prodotti tecnologici forti è aumentata in tutti i settori. “Riteniamo che Encora sia ben posizionata per capitalizzare il crescente mercato dei servizi digitali e siamo entusiasti di collaborare con Venu, il talentuoso team di gestione di Encora e Warburg Pincus per supportare la crescita dell’azienda nei mercati chiave in Nord America, Europa, India, Asia Pacifico e America Latina, dove Advent ha una forte presenza ed esperienza nel settore.” Steven Glenn, amministratore delegato, CFO e COO di Warburg Pincus, ha dichiarato: “Encora ha costruito una posizione di leader del settore, guidata dalla sua forte attenzione al cliente e dalla capacità di attrarre talenti tecnologici di alta qualità in tutto il mondo. L’Avvento è una grande aggiunta al team e non vediamo l’ora di continuare a supportare il brillante futuro di Encora”.
Thompson Street Capital Partners (TSCP) ha annunciato la chiusura della raccolta del suo primo Continuation Fund capitalizzato da AlpInvest (gruppo Carlyle) e da un importante gruppo di limited partner (si veda qui il comunicato stampa). Il Continuation Fund è stato istituito per acquisire Revenue Management Solutions e BCM One Holdings, entrambe già in portafoglio a fondi precedenti di TSCP. La transazione si è conclusa con un valore aziendale combinato di circa 1,2 miliardi di dollari e il Fondo di continuazione include un sostanziale capitale aggiuntivo per guidare iniziative di crescita organica e acquisizioni strategiche in entrambe le società.