RCP Advisors, sponsor di fondi di fondi di private equity, fondi secondari e fondi di co-investimento focalizzati sulle acquisizioni del mercato medio-basso nordamericano, ha tenuto la chiusura finale di RCPDirect IV (il Fondo). Si veda qui privateequitywire. Il Fondo è stato sottoscritto in eccesso, con circa $ 645,4 milioni di impegni aggregati, superando il suo obiettivo di $ 500 milioni. Il Fondo ha un’ampia base LP di investitori nuovi ed esistenti, comprese dotazioni, fondazioni, piani pensionistici pubblici, family office e individui con un patrimonio netto elevato. RCPDirect IV continuerà la stessa strategia di investimento utilizzata dai precedenti fondi di co-investimento di RCP e generalmente collaborerà con gestori di fondi di lead buyout che raccolgono fondi tra $ 100 milioni e $ 1 miliardo di capitale impegnato. Il fondo effettuerà investimenti in azioni di minoranza tra $ 5 milioni e $ 30 milioni in società del mercato medio-basso, con un valore aziendale compreso tra $ 25 e $ 500 milioni.
QHP Capital (“QHP”), la società di gestione di NovaQuest Private Equity (“NQPE”), ha annunciato l’acquisizione di Lexitas Pharma Services (“Lexitas” o “Società”), un’organizzazione di ricerca a contratto di oftalmologia (“CRO”) a servizio completo che supporta studi clinici su biofarmaci e dispositivi medici. Si veda qui il comunicato stampa. Dal 2011, Lexitas fornisce soluzioni per la sperimentazione clinica e la strategia medica alle aziende biofarmaceutiche e di dispositivi medici che sviluppano prodotti oftalmici. L’azienda fornisce supporto end-to-end e competenze di sviluppo nei segmenti anteriore e posteriore dell’oftalmologia. Lexitas ha condotto studi clinici per malattie dell’occhio secco, glaucoma, cataratta, uveite, miopia pediatrica, edema maculare diabetico, degenerazione maculare legata all’età e retinite pigmentosa, tra gli altri. L’esperienza dell’azienda nell’area terapeutica, le relazioni con i KOL oftalmici e la rete di siti di ricerca ad alte prestazioni hanno portato a ottimi risultati per la sua base di clienti internazionali. Inoltre, Lexitas ha nominato Jeanne Hecht Presidente Esecutivo del Consiglio. Jeanne è un’esperta dirigente del settore CRO dell’oftalmologia che in precedenza è stata CEO di Ora, un CRO oftalmico, dove ha ampliato la presenza internazionale di Ora, introdotto nuove linee di business e promosso i suoi obiettivi lungo numerosi percorsi strategici.
Eurazeo ha annunciato il perfezionamento della vendita della sua partecipazione di maggioranza nel gruppo Orolia, leader mondiale nelle soluzioni e applicazioni R-PNT (Resilient Positioning, Navigation and Timing). Si veda qui il comunicato stampa. Questa vendita ha generato proventi in contanti per Eurazeo per 189 milioni di euro, che rappresentano un multiplo cash-on-cash di 3,7x e un tasso di rendimento interno (IRR) di circa il 25%. Orolia è un’illustrazione perfetta della strategia di investimento del team Small-mid buyout: supportare lo sviluppo di aziende leader nei loro mercati e guidate dalla visione e dall’impegno dei loro team di gestione. Insieme a Jean-Yves Courtois, fondatore di Orolia, e al suo team, Eurazeo ha contribuito a trasformare Orolia in un puro player integrato in Francia e a livello internazionale apportando le ulteriori risorse umane e finanziarie necessarie per la sua strutturazione e per il suo sviluppo, soprattutto negli Stati Uniti, dove Orolia genera ormai più della metà dei suoi ricavi. Attraverso una strategia attiva di fusione e acquisizione – dal 2016 sono state realizzate cinque acquisizioni, ovvero Netwave (Paesi Bassi) e un investimento di minoranza in Satelles (USA) nel 2017, Talen-X (USA, 2019), Skydel (Canada, 2019) e Seven Solutions (Spagna, 2021) e dismissioni mirate di asset – Orolia si è trasformata per concentrarsi sui suoi mercati più promettenti, evolvendosi da holding diversificata a puro player completamente integrato.
Secondo quanto riferito, il gigante del private equity General Atlantic sta valutando un’offerta pubblica iniziale (IPO). Si veda qui penews. Il gruppo di investimento statunitense ha arruolato consulenti per valutare una quotazione, secondo Bloomberg, citando persone a conoscenza della questione. Qualsiasi quotazione potrebbe non aver luogo fino al prossimo anno a causa dell’attuale incertezza sui mercati pubblici, hanno affermato le fonti. General Atlantic ha rifiutato di commentare. La mossa segnerebbe l’ultima di una serie di IPO da parte di società di private equity negli ultimi anni. TPG si è quotata all’inizio di quest’anno. Fondata nel 1980, General Atlantic è diventata una delle più grandi società di investimento statunitensi, accumulando oltre 86 miliardi di dollari di asset in gestione. Ha più di 215 professionisti degli investimenti con sede in città tra cui New York, Amsterdam, Pechino e Londra. Il presidente e amministratore delegato di General Atlantic è Bill Ford, che ha contribuito a creare società tra cui IHS Markit, Priceline e First Republic Bank. È entrato a far parte della General Atlantic nel 1991 ed è diventato amministratore delegato nel 2007.
Stellar Ventures ha lanciato il suo primo fondo, SV Andromeda Fund LP, che ha recentemente concluso il closing finale con oltre 23 milioni di dollari di impegni di capitale e la missione di investire nel futuro dello spazio tecnologia. Si veda qui il comunicato stampa. Attingendo alla vasta rete e all’esperienza tecnica del partner di ingegneria aerospaziale Stellar Solutions, Inc., Stellar Ventures è in una posizione unica per identificare le principali società di tecnologia spaziale terrestre e orbitale nelle prime fasi di crescita. Gli investimenti in start-up spaziali hanno raggiunto quasi $ 15 miliardi nel 2021 (Bryce Tech, 2022). Il mercato spaziale globale di circa 350 miliardi di dollari potrebbe salire a oltre 1 trilione di dollari entro il 2040 secondo la stima dello Space Team di Morgan Stanley con partnership strategiche pubblico-privato che producono soluzioni innovative e integrate. Stellar Solutions è specializzata nell’ingegneria dei sistemi di fascia alta, al servizio di clienti spaziali di intelligence, difesa, civili, commerciali e internazionali. Gli oltre 300 dipendenti di Stellar Solutions includono un impressionante elenco di consulenti Stellar Solutions che sono leader affermati con esperienza nella sicurezza nazionale (ad es. Generali, Ammiragli, SES – Senior Executive Service, Ambasciatori), ex astronauti ed esperti di scienza/ingegneria al servizio dei settori della difesa, dell’intelligence, commerciale, civile e internazionale.
I fondi gestiti da CapMan Buyout hanno deciso di vendere le loro partecipazioni in Fortaco Group, il principale partner strategico per le attrezzature pesanti fuoristrada e le industrie navali che offrono tecnologia, cabine di veicoli, fabbricazione di acciaio e assemblaggi agli OEM globali, per società di private equity One Equity Partners. Si veda qui il comunicato stampa. In qualità di nuovo proprietario, One Equity Partners consentirà l’ulteriore sviluppo delle offerte attuali e nuove di Fortaco, comprese le aree per rafforzare la creazione di valore per i clienti e per fornire i mezzi per un’ulteriore espansione internazionale. Sotto la proprietà di CapMan, Fortaco è cresciuta ed è diventata un’azienda industriale premium leader di mercato. Fortaco ha stabilimenti in sette paesi europei, oltre a una joint venture con Tata AutoComp in India. Fortaco ha anche un ampio portafoglio di clienti globali in diversi segmenti industriali e il fatturato e la redditività dell’azienda si sono sviluppati in modo molto favorevole negli ultimi anni.
Access Partnership (“Access” o “la Società”), un’azienda leader a livello mondiale che fornisce servizi di consulenza alle aziende tecnologiche nei settori della regolamentazione e delle politiche pubbliche, ha annunciato un MBO sostenuto da Mayfair Equity Partners (“Mayfair”), un investitore di private equity dedicato ai consumatori e alla tecnologia con oltre 1 miliardo di sterline di asset in gestione. Si veda qui il comunicato stampa. Fondata dal suo CEO Greg Francis nel 1999, Access fornisce consulenza ai clienti blue-chip della tecnologia e delle telecomunicazioni per ottenere l’ingresso in nuovi mercati a condizioni eque e mantenere l’accesso ai mercati esistenti in tutto il mondo. Access consiglia inoltre ai governi, alle organizzazioni multilaterali e alle autorità di regolamentazione di garantire che le nuove tecnologie siano adeguatamente regolamentate. Con sede a Londra, con uffici a Washington DC, Bruxelles, Singapore, Abu Dhabi e Johannesburg, l’azienda offre servizi ai clienti a livello globale. Attraverso il suo modello di partnership attiva, Mayfair sosterrà l’espansione globale in corso di Access insieme allo sviluppo di nuovi servizi. L’interessante base di clienti di grandi dimensioni e di lungo termine della Società, unita a una proposta incentrata sull’offerta di consulenza strategica e altamente specializzata, ha determinato negli ultimi anni una crescita dei ricavi di oltre il 50% CAGR, insieme a margini EBITDA superiori al 30%. Access opera in un mercato multimiliardario che dovrebbe continuare a crescere ogni anno a tassi a doppia cifra. La crescita è guidata dalla necessità per le aziende e le autorità di regolamentazione di tutto il mondo di adattarsi rapidamente a un’agenda sempre più digitale e basata sulla tecnologia.
