Unieco Società Cooperativa, storica cooperativa edilizia di Reggio Emilia in liquidazione coatta amministrativa dal 2017, ha ceduto la partecipata Le Piazze srl, proprietaria del centro commerciale “Le Piazze” di Castel Maggiore, in provincia di Bologna, che aveva inaugurato a fine novembre del 2010. Il centro commerciale si estende su una superficie complessiva di 21 mila metri quadrati, di cui 16.300 dedicati alle attività commerciali e 4.700 destinati a ospitare uffici e attività professionali. Ways Advisory spa, boutique finanziaria indipendente in ambito corporate finance e real estate, nell’ambito dell’operazione ha assistito Unieco in qualità di advisor finanziario (si veda qui il comunicato stampa).
L’operazione, che consolida l’esperienza di Ways Advisory nella consulenza in ambito immobiliare, ha visto coinvolta la società lungo tutto l’iter di cessione, partendo dalla redazione del business plan, passando per lo scouting dei potenziali acquirenti, fino alle fasi di negoziazione con gli offerenti. Inoltre, in sinergia con il proprio core business nell’ambito del corporate finance e l’obiettivo di supportare il cliente, Ways Advisory si è occupata della rinegoziazione del debito di Unieco con un pool di istituti di credito, per un valore complessivo di circa 15 milioni di euro.
Ricordiamo che un paio di giorni fa i creditori di Unieco avevano ottenuto 130 milioni di euro, su un totale nominale di 350 milioni di crediti, grazie all’intervento di Europa Investimenti, operatore milanese specializzato in investimenti in aziende in distress e nell’acquisizione di crediti deteriorati, appartenente al Gruppo Arrow, advisor del fondo SGT ACO Umbrella Fund, gestito da Sagitta sgr (si veda altro articolo di BeBeez). Nel dettaglio, il fondo SGT ACO Umbrella ha sottoscritto le note asset backed emesse dal veicolo di cartolarizzazione Arrow Credit Opportunities (ACO SPV), con Zenith Service (gruppo Arrow Global) che è intervenuta come corporate servicer e master servicer del veicolo.
Inoltre, Unieco era uno degli azionisti di Sansedoni, la storica società immobiliare senese, una volta controllata da Fondazione Mps e Banca Mps, la cui funzione originaria era la gestione della sede della Fondazione, Palazzo Sansedoni appunto. Nel settembre 2021, il Tribunale di Siena ha omologato il concordato preventivo della società immobiliare, che prevedeva un accordo di ristrutturazione dei 165 milioni di euro di debiti, contestuale a una ricapitalizzazione (si veda altro articolo di BeBeez). Il piano concordatario prevedeva un aumento di capitale di Sansedoni di 5 milioni di euro da sottoscriversi da parte di Europa Investimenti (che ha così acquisito il 95%) e l’istituzione di un fondo chiuso da parte di Sagitta sgr, che è stato sottoscritto dagli istituti bancari creditori della Sansedoni, a fronte dell’apporto dei loro crediti ipotecari, e che è stato dotato di nuove risorse finanziarie per 13 milioni di euro da parte della Fondazione MPS (3 milioni) e di Arrow Global (10 milioni), da destinare principalmente a investimenti sugli immobili. Il fondo immobiliare SGT Sansedoni è stato avviato nel novembre 2021 e Sansedoni è oggi di proprietà di Europa Investimenti come piattaforma operativa per i servizi immobiliari (si veda altro articolo di BeBeez).
Ways Advisory è nata lo scorso 30 marzo dall’unione di Fingiaco, società di corporate finance indipendente da 15 anni sul mercato, e Real Consultant, società di advisory in ambito immobiliare. Tra gli obiettivi ci sono il rafforzamento dei servizi per le operazioni immobiliari e di finanza straordinaria e arrivare a essere annoverata tra le principali boutique finanziarie nazionali (si veda altro articolo di BeBeez).
Tra i target di Ways, un fatturato a quota 10 milioni di euro entro il 2025 (+40% rispetto al dato proforma della business combination a fine 2022), con l’obiettivo di posizionarsi tra le primarie boutique di advisory indipendenti a livello nazionale. Parallelamente, è previsto un aumento dell’organico, per arrivare ad avere un team di professionisti qualificati composto da 45 persone entro due anni.
