Partirà il prossimo 15 giugno, per concludersi il 5 luglio, l’opa obbligatoria su Assiteca, il broker assicurativo quotato a Euronext Growth Milan, lanciata al prezzo di 5,624 euro per azione da Howden Italia Holdings srl, controllata italiana di Howden Group Holdings Limited, gruppo internazionale di intermediazione assicurativa, partecipato da dal 2013 da General Atlantic, a cui si sono affiancati nel 2018 CDPQ (Caisse de dépôt et placement du Québec) e nel 2021 Hg Capital (si veda altro articolo di BeBeez). La società ha infatti reso noto ieri di aver depositato in Consob il Prospetto informativo (si veda qui il comunicato stampa).
Ricordiamo che a inizio marzo Howden aveva siglato l’accordo per l’acquisto dell’86,965% del capitale di Assiteca, a cui ha fatto seguito il lancio di un’opa obbligatoria finalizzata al delisting del titolo. A vendere la quota dell’87% erano stati per il 62,505%, Lucca srl, società interamente controllata da Luciano Lucca, socio fondatore di Assiteca, e, per il 24,460%, Chaise spa, società indirettamente controllata al 100% dal fondo Tikehau Growth Equity II (si veda altro articolo di BeBeez).
L’opa è nella realtà quasi una formalità, visto che l’offerta ha per oggetto le azioni, pari circa al 4,705% del capitale sociale che ancora Howden non possiede. Howden, infatti, a oggi ha via via arrotondato al rialzo la sua quota, sino a raggiungere circa il 95,295%. In particolare a inizio maggio aveva comunicato di aver acquisito da alcuni azionisti di minoranza ulteriori azioni ordinarie Assiteca, pari a circa il 5,667% del capitale (si veda qui il comunicato stampa) e ha successivamente acquisito altre azioni sul mercato.
Assiteca è il primo broker italiano per dimensione con 750 dipendenti, presente in 19 città in Italia e in Spagna e Svizzera. La società ha chiuso il bilancio al 30 giugno 2021 con 87 milioni di euro di ricavi (da 80,5 milioni al 30 giugno 2020), un ebitda di 16,8 milioni (da 15,1 milioni) e un debito finanziario netto rettificato di 24,5 milioni (da 25 milioni) (si veda qui il comunicato stampa). Quanto alla semestrale al 31 dicembre 2021, il gruppo ha registrato 50,2 milioni di ricavi (da 46,7 milioni nel semestre al 31 dicembre 2020), un ebitda di 14,2 milioni (da 12,5 milioni) e un debito finanziario netto di 18,1 milioni (da 6,4 milioni) (si veda qui il comunicato stampa).
Negli ultimi anni Assiteca è cresciuta anche per acquisizioni. Nel luglio 2021, la società ha concluso per 1,5 milioni di euro l’acquisto del ramo d’azienda riferito al brokeraggio assicurativo di Assidea srl, già condotto in affitto dal marzo 2019 (si veda qui il comunicato stampa di allora); nel maggio 2021 Assiteca ha concluso l’acquisto per 5 milioni di euro del 100% della della Ing. G. Bassi & C. (si veda qui il comunicato stampa di allora). Nel luglio 2020, invece, aveva rilevato per 2,669 milioni il 100% del broker assicurativo spagnolo Brosacor Correduría de Seguros (si veda altro articolo di BeBeez),mentre nel febbraio 2020 aveva rilevato per 9,041 milioni la restante quota del 78,79% della piattaforma web di selezione di offerte assicurative 6Sicuro, di cui deteneva già il 21,21% del capitale (si veda altro articolo di BeBeez). Nel novembre 2019 Assiteca aveva invece rilevato per 5,95 milioni di euro il 100% della veronese Arena Broker srl (si veda altro articolo di BeBeez).
Quanto ad Howden ha già condotto una serie di acquisizioni in Italia. L’ultima, annunciata poche settimane fa, è quella dei broker assicurativi Nord Est Insurance Broker e ASI Insurance Broker (si veda altro articolo di BeBeez). Nel febbraio 2022, invece, ha acquisito il 100% della vicentina Tower spa, specializzata nell’intermediazione assicurativa e in consulenza sulla gestione del rischio aziendale(si veda altro articolo di BeBeez). Nell’agosto 2021, invece, aveva condotto la sua prima acquisizione in Italia, comprando il controllo del broker Andrea Scagliarini spa (si veda qui il comunicato stampa).