Princeton Equity Group, LLC, una società di private equity con sede a Princeton, NJ e Dallas, TX focalizzata su investimenti di controllo in franchisor e società multi-unit, ha chiuso il suo Princeton Equity Partners II, LP a $ 575 milioni. Si veda qui finsmes. Creato in un periodo di circa cinque mesi, il fondo è stato sottoscritto in eccesso con impegni da parte di investitori statunitensi e non statunitensi, tra cui fondi di dotazione, fondazioni, fondi di fondi, fondi sovrani, family office, compagnie assicurative e gestori patrimoniali. Il primo fondo di Princeton ha un impegno totale di 352 milioni di dollari e ha chiuso definitivamente nel giugno del 2021. Guidata dai co-fondatori e soci amministratori, Jim Waskovich e Doug Kennealey, Princeton cerca partnership con fondatori e team di gestione delle principali società di franchisor e multi-unità in una varietà di mercati finali.
I fondi assistiti da TA Associates (“TA”) e Warburg Pincus LLC (“Warburg Pincus”), due società di private equity leader a livello mondiale focalizzate sugli investimenti nella crescita, hanno acquisito una partecipazione di maggioranza in Epassi Group (“Epassi” o ” the Company”) dall’azionista di maggioranza Bregal Milestone, una delle principali società di private equity per la crescita tecnologica. Si veda qui il comunicato stampa. Nell’ambito della transazione, il fondatore di Epassi, Risto Virkkala, continuerà a investire nella fase successiva della strategia di crescita della Società. Epassi, leader di mercato per i pagamenti digitali dei benefici ai dipendenti nei paesi nordici, serve circa 10.000 datori di lavoro nella regione, consentendo a due milioni di dipendenti di riscattare una gamma completa di benefici per i dipendenti attraverso la rete di Epassi di oltre 51.000 commercianti in Finlandia e Svezia.
TPG sta cercando di raccogliere 4 miliardi di dollari in impegni di capitale per il suo ultimo fondo azionario di crescita per attingere a un “nuovo raccolto di opportunità”, secondo un rapporto di Buyouts Insider, che cita il Chief Financial Officer dell’azienda Jack Weingart. Si veda qui privateequitywire. Parlando in una recente conferenza sugli utili, Weingart ha dichiarato: “L’opportunità offerta dagli investimenti azionari di crescita è diventata molto più interessante ora e pensiamo che ci siano molte attività interessanti per giustificare questo tipo di dimensione del fondo. Siamo fiduciosi di raggiungere quell’obiettivo”. TPG Growth VI, che è stato lanciato verso la fine del secondo trimestre, non ha ancora avuto una prima chiusura, con la raccolta fondi che dovrebbe continuare per tutto l’anno e il 2024, e anche all’inizio del 2025. TPG ha chiuso il suo precedente fondo azionario di crescita due anni fa con impegni di capitale di $ 3,6 miliardi, superando il suo obiettivo originale di $ 3,5 miliardi.
Blackstone (NYSE: BX) ha annunciato la chiusura definitiva del suo fondo di credito per la transizione energetica, Blackstone Green Private Credit Fund III (BGREEN III). BGREEN III ha chiuso al suo hard cap di 7,1 miliardi di dollari, rappresentando il più grande fondo di credito privato per la transizione energetica mai raccolto. Si veda qui il comunicato stampa. BGREEN III è gestito dalla piattaforma per le risorse sostenibili di Blackstone Credit, che si concentra sulla fornitura di credito privato al mercato delle energie rinnovabili, delle infrastrutture e della transizione energetica. La piattaforma ha circa 40 professionisti degli investimenti in Nord America, Europa e Asia e investe in tutto lo spettro del credito in credito investment grade, credito non investment grade, titoli privilegiati e convertibili. Nel 2022, Blackstone ha annunciato di vedere l’opportunità di investire circa 100 miliardi di dollari in progetti di transizione energetica e soluzioni per il cambiamento climatico nel prossimo decennio in tutte le sue attività.
Clayton, Dubilier & Rice sta chiudendo con $ 23 miliardi per il suo nuovo fondo di acquisizione di punta, diventando l’ultimo grande investitore a sfidare un crollo della raccolta fondi a livello di settore. Si veda qui il ft. La scorsa settimana la società di buyout statunitense ha chiesto ai suoi investitori se poteva aumentare il cosiddetto hard cap del fondo da $ 23 miliardi a $ 23,5 miliardi, secondo persone che hanno familiarità con la questione, in segno della sua fiducia nel raccogliere molto più dei suoi $ 20 miliardi originali bersaglio. La rara mossa di aumentare il limite superiore del fondo arriva mentre il settore del private equity è alle prese con uno dei mercati di raccolta fondi più difficili della storia e in un momento in cui molti dirigenti del settore prevedono un calo dei rendimenti.