FairCap Gmbh, holding di investimento tedesca con sede a Monaco e uffici Londra e Milano, che acquisisce piccole e medie imprese in special situation (carve-out, turnaround, successione), ha acquisito il 100% del fornitore di sistemi di gestione elettronica Electro System srl da Novomatic Italia, filiale del gruppo austriaco che produce tecnologie per il gaming Novomatic AG (si veda qui il comunicato stampa).
L’operazione di carve-out è stata annunciata ieri in Italia, mentre sempre ieri la stampa svedese ha anticipato la notizia che il gruppo italo-americano CNH Industrial ha ceduto sempre a FairCap, anche in questo caso con un’operazione di carve-out, il business degli aratri agricoli Överum in Svezia, che sarà rinominato Overum AB (si vedano qui Västervikstidningen e RealDeals).
Tornando all’operazione su Electro System, advisor legale di FairCap è stato lo LCA Studio Legale. Mentre Novomatic è stata assistita da Cavour Corporate Finance, incaricata un anno fa dall’azionista di valorizzare l’azienda controllata e di cercare un investitore. Fanno sapere a BeBeez gli advisor: “La società non era più strategica. Parliamo di un colosso del gaming che aveva comprato una società che aveva sia la parte software, che era stata scorporata, sia quella di produzione di schede e cablaggi. Quest’ultima, quindi, non è più stata ritenuta strategica ma è bene precisare che Electro System e il Gruppo Novomatic continueranno a collaborare”.
In altre parole, con il supporto della nuova proprietà Electro System potrà portare avanti la propria strategia di crescita e sostenibilità, mentre con Novomatic Group continuerà a collaborare su opportunità di business attuali e future.
Fondata negli anni ’70 e con sede a Imola, Electro System produce e assembla schede elettroniche e cablaggi industriali per applicazioni che vanno dall’automazione al settore medicale. Dal 1995 ha introdotto anche la produzione di schede destinate agli apparecchi da gioco. L’azienda intrattiene rapporti di lunga durata con una clientela operante principalmente in Italia. La società ha chiuso il 2022 con 6 milioni di ricavi, 212 mila euro di ebitda e indebitamento finanziario netto di 210 mila euro (si veda qui il report di Leanus, dopo essersi registrati gratuitamente).
Il Gruppo Novomatic, oltre 3 miliardi di fatturato nel 2023, è uno dei maggiori produttori e operatori internazionali di tecnologie per il gioco legale e impiega più di 24.500 dipendenti in tutto il mondo. Fondato
dall’imprenditore Professor Johann F. Graf nel 1980, il gruppo ha sedi in circa 50 Paesi ed esporta apparecchiature e soluzioni di gioco ad alta tecnologia in 100 paesi. Circa un mese fa Novomatic Italia ha annunciato la fusione tra le due concessionarie controllate del gruppo, cioé Admiral Gaming Network (AGN) e HBG Connex, quest’ultima acquisita nel 2022, entrambi operatori storici nel mercato del gaming italiano che, combinando due leadership, oggi formano una delle società concessionarie più grandi nel panorama nazionale. “Crediamo che il ruolo della concessionaria di rete, nell’ambito dell’ordinamento, sia nevralgico e si inserisca perfettamente nei propositi del nostro Gruppo di offrire intrattenimento sicuro e legale in tutto il mondo”, aveva detto Markus Buechele, ceo della capogruppo Novomatic Italia (si veda qui il comunicato stampa).
A proposito della cessione di Electro System, Andrea Zannini, responsabile m&a di Novomatic Italia, ha affermato: “FairCap è stato un partner affidabile e professionale durante l’intero processo di transazione. Siamo convinti che Electro System avrà uno sviluppo favorevole con i suoi nuovi proprietari”.
“L’acquisizione del fornitore di sistemi di gestione elettronica Electro System segna una tappa molto importante per FairCap, in quanto rappresenta il suo primo investimento in Italia”, ha spiegato Niccolò Azzarini, responsabile m&a di FairCap Italia, che ha aggiunto: “Facendo leva sulle sue ampie capacità e sul suo know-how, siamo convinti che l’azienda possa migliorare il suo posizionamento sul mercato come fornitore leader di schede elettroniche e cavi industriali. Insieme al nostro team operativo, vediamo un forte potenziale per Electro System di crescere ulteriormente come azienda autonoma. La sostenibilità sarà un elemento chiave della strategia a lungo termine”.