Italmobiliare ha acquisito per 24 milioni di euro il 92,5% di Casa della Salute, poliambulatorio specialistico in diagnostica per immagini, visite specialistiche, chirurgia, odontoiatria, analisi di laboratorio e medicina sportiva. A vendere è stato l’amministratore delegato e fondatore, Marco Fertonani, che ha mantenuto la restante quota del 7,5% del capitale, oltre alle piene deleghe di gestione. Partners e Ashurst hanno assistito Casa della Salute in tutte le fasi dell’operazione. Italmobiliare è stata supportata nell’operazione dallo studio Giliberti Triscornia e Associati per gli aspetti legali, dallo studio Alonzo Committeri & Partners per la parte fiscale, da EY per la due diligence finanziaria e da EY-Parthenon per la due diligence commerciale (si vedano qui la nota del fondo e qui il comunicato stampa di Partners).
L’interesse di Italmobiliare per la società era noto da inizio settembre (si veda altro articolo di BeBeez). Casa della Salute è un poliambulatorio specialistico diagnostico, odontoiatrico, fisiokinesiterapico, nato con l’obiettivo di contribuire alla tutela del diritto alla salute. La società è nata nel 2014 a Busalla (Genova), dove ha sede tuttora. Oggi opera con 8 cliniche localizzate in Liguria (Genova, Busalla, Manesseno, Albenga) e Piemonte (Biella, Alessandria).
Il settore delle cliniche attualmente gode di una valutazione media pari a circa 7 volte l’ebitda ed è piuttosto frammentato. L’ingresso nel capitale di Casa della Salute da parte di Italmobiliare è finalizzato a supportare nell’arco dei prossimi anni un ambizioso percorso di crescita. Italmobiliare con questo investimento realizza entra nel dinamico segmento dei centri per prestazioni di diagnostica per immagini, specialistica ambulatoriale, analisi di laboratorio, fisioterapia riabilitativa, con un asset di qualità e ad elevato potenziale di crescita grazie al suo approccio innovativo e ad elevata digitalizzazione e orientato alle esigenze dei pazienti.
Marco Fertonani, amministratore unico di Casa della Salute, ha dichiarato: “Grazie a questa operazione il progetto intrapreso nel 2014 risulta rafforzato dalla presenza di un solido e stabile partner che ci supporterà nell’ulteriore espansione del gruppo”.
Il consigliere delegato di Italmobiliare, Carlo Pesenti, ha commentato: “Casa della Salute rappresenta un modello di successo capace di rispondere ad una domanda crescente nel settore dell’healthcare, caratterizzandosi per uno staff medico qualificato, attrezzature di ultima generazione, ridotti tempi d’attesa e prezzi in molti casi vicini al costo del ticket pubblico. Per società innovative e capaci di intercettare e guidare le trasformazioni in corso in alcuni settori produttivi e di servizi, Italmobiliare può rappresentare, attraverso un rapporto di partnership strutturato, un importante volano di crescita e un sostegno per progetti di investimento di lungo termine. Con questa operazione Italmobiliare amplia ulteriormente il proprio portafoglio di partecipazioni in settori diversificati proseguendo l’identificazione di aziende italiane con alto potenziale di crescita, con le quali avviare un percorso comune attraverso la condivisione del proprio know-how e dei propri modelli di sviluppo e governance”
Ricordiamo che la scorsa settimana Clessidra Holding, la società di private equity che fa capo a Italmobiliare, ha costituito a Milano Clessidra Capital Credit sgr (si veda altro articolo di BeBeez). Sempre la scorsa settimana, la controllata di Italmobiliare Sirap Gema ha annunciato la vendita dei suoi principali asset in Italia, Polonia e Spagna a Faerch Group, società danese tra i leader europei del settore packaging per alimenti, controllata dal 2017 dal fondo Advent International (si veda altro articolo di BeBeez). Infine, lo scorso agosto Italmobiliare ha esercitato l’opzione d’acquisto del 60% del capitale di Officina Profumo Farmaceutica di Santa Maria Novella spa, una delle più antiche officine farmaceutiche del mondo (si veda altro articolo di BeBeez).