Castello sgr, dal giugno 2020 controllata all’82% da Oaktree e partecipata per il resto da ISA (15%) e Giampiero Schiavo (3%) (si veda altro articolo di BeBeez), ha firmato l’acquisto di un ramo d’azienda contenente 17 fondi immobiliari con masse complessive per un miliardo di euro di Sorgente sgr. Quest’ultima, dal 2019 in amministrazione straordinaria, ha ancora altri fondi immobiliari in gestione e continua a essere posseduta da Sorgente Group.
La notizia non è ufficiale, ma i rumor continuano a circolare da giorni. L’operazione era attesa, dopo che le trattative per il passaggio di proprietà si erano chiuse con successo lo scorso agosto (si veda altro articolo di BeBeez). A quel punto, però, mancava il via libera di Banca d’Italia, che evidentemente ora è arrivato. Sul dossier Sorgente sgr, in amministrazione straordinaria da fine 2018., c’erano anche Blue sgr e P&G sgr (si veda altro articolo di BeBeez).
Castello sgr. lo scorso gennaio era già subentrata anche nella gestione dei fondi di Serenissima sgr (si veda altro articolo di BeBeez). La sgr in passato aveva acquisito anche Rreef, Prisma sgr e Valore Reale.
La società gestisce ora complessivamente circa 65 fondi tra immobiliari e di credito, per asset in gestione totali di 4 miliardi di euro, un aumento di circa il 50% rispetto al 2020. Dei fondi ereditati da Sorgente sgr, alcuni saranno ristrutturati.
Tra gli asset in portafoglio ai fondi di Sorgente sgr, rientrano il Grand Albergo delle Nazioni di Bari, l’hotel dei Borgia a Roma, dietro via Nazionale, gli alberghi Capannelle e Aurelia Antica, sempre nella capitale, e un villaggio in Puglia. All’interno del portafoglio gestito il segmento alberghiero è l’asset class più rappresentata (circa il 20%) con 36 strutture per oltre 4.600 camere.
Peraltro Oaktree nell’aprile 2019 aveva acquistato un pacchetto di 15 hotel posseduti proprio dai fondi gestiti da Castello sgr in un’operazione da 300 milioni di euro. Del portafoglio di hotel passati di mano facevano parte cinque strutture di lusso in Italia, apportate a suo tempo ai fondi Cosimo I e Augusto: si tratta di Fonteverde, Grotta Giusti e Bagni di Pisa in Toscana, del Chia Laguna Resort in Sardegna e de Le Massif a Courmayeur (si veda altro articolo di BeBeez). Nel 2014 l’sgr aveva creato una divisione apposita, battezzata Italian hospitality collection, dedicata alla gestione di questi cinque hotel. L’operazione era la prima di una serie di acquisizioni per il fondo statunitense, che si diceva avesse intenzione di investire nel settore in Italia ben un miliardo di euro in località come Capri, Taormina, Cortina, Venezia, Firenze, Roma e Milano. Il primo albergo in pipeline era l’hotel Ambasciatori Palace di Roma che nel dicembre 2019 è poi stato rilevato da Castello sgr per conto del suo fondo Star II, sottoscritto da Oaktree, per 100 milioni di euro (si veda altro articolo di BeBeez).
Tra le ultime operazioni condotte da fondi di Castello sgr, al di fuori del settore alberghiero, ricordiamolo scorso ottobre la vendita di un immobile a uffici in portafoglio al fondo Risparmio Immobiliare Uno Energia (RIUE), situato a Milano in via Beruto 18 (si veda altro articolo di BeBeez). Sempre a ottobre la sgr ha anche venduto un terreno agricolo (greenfield) nel comune di Melegnano (Milano) a una multinazionale americana leader nei data center (si veda altro articolo di BeBeez).
A valle dell’operazione su Sorgente sgr, Castello aprirà una filiale a Roma con un organico di 17 persone, con l’obiettivo sia di sviluppare in loco l’attività di gestione del portafoglio appena acquisito che di potenziare i servizi di investimento a supporto dei principali investitori istituzionali e dell’amministrazione pubblica. Una volta consolidata l’acquisizione, Castello prevede di arrivare a un ebitda di circa 8 milioni, con un organico di 70 persone tra Milano e Roma.
Tornando a Sorgente sgr, ricordiamo Banca d’Italia aveva disposto l’amministrazione straordinaria dell’sgr nel dicembre 2018 (si veda qui il comunicato stampa) e aveva poi prorogato più volte i termini della procedura. Quest’anno lo aveva fatto lo scorso aprile per altri sei mesi e quindi sino allo scorso ottobre (si veda qui il comunicato stampa). La procedura era stata poi ulteriormente prorogata lo scorso ottobre (si veda MonitorImmobiliare).
Banca d’Italia aveva commissariato la sgr per “gravi violazioni normative e irregolarità nell’amministrazione” e aveva nominato commissario straordinario Elisabetta Spitz (ex direttore generale dell’Agenzia del Demanio) (si veda altro articolo di BeBeez). Maria Teresa Bianchi, Giustino Di Cecco e Dino Donato Abate erano stati nominati componenti del Comitato di sorveglianza. Il neocommissario Spitz aveva confermato Carlo Petagna nella carica di direttore generale della sgr. Sorgente all’epoca aveva espresso “sorpresa e perplessità” per la decisione di Bankitalia e aveva commentato che l’iniziativa si inseriva “nel contesto della controversia in atto dal mese di agosto 2015 fra la Fondazione Enasarco e Sorgente sgr, che ha dato origine ad atti giudiziari da entrambe le parti, nonché ad apposite audizioni parlamentari”. Nello specifico, Enasarco, l’ente dei rappresentanti e degli agenti di commercio, nel 2018 aveva revocato a Sorgente sgr il mandato di gestione del fondo Megas (tutto sottoscritto dall’Ente previdenziale) con un portafoglio in gestione di circa 500 milioni e del fondo Michelangelo Due (sottoscritto da Enasarco ma anche da altri enti previdenziali tra i quali Enpam e Inpgi, con 350 milioni di euro in portafoglio), affidandone la gestione a Prelios sgr e Dea Capital Real Estate sgr.
Ricordiamo infine che l’azionista di controllo di Sorgente sgr, Sorgente Group, è azionista di minoranza di Nova Re siiq (di cui detiene il 2,21%). In questa veste, il gruppo nel novembre 2020 aveva contestato l’aumento di capitale di Nova Re sottoscritto da CPI Property Group (CPIPG), società lussemburghese attiva nel real estate europeo, che fa capo all’imprenditore ceco Radovan Vítek (si veda altro articolo di BeBeez). L’operazione è stata comunque conclusa (si veda altro articolo di BeBeez)
Per iscriverti alla newsletter di BeBeez Real Estate, clicca qui
Riceverai l’elenco delle notizie di real estate (e i rispettivi link)
pubblicate da BeBeez nelle ultime 24 ore
(Articolo modificato mercoledì 10 novembre 2021 alle ore 20.54. Si precisa che Castello sgr ha rilevato un ramo d’azienda di Sorgente sgr, non l’intera società)
